Bancos británicos completan las primeras transacciones interbancarias con depósitos tokenizados

Lloyds, NatWest y Barclays han completado dos operaciones de refinanciación hipotecaria utilizando depósitos tokenizados. Por separado, tres bancos, incluido HSBC, realizaron un pago P2P que simulaba una compra en un marketplace online.

Según Reuters y UK Finance, se trata de las primeras transacciones en las que bancos utilizaron depósitos tokenizados para mover dinero entre distintas entidades. Las pruebas forman parte del proyecto Great British Tokenised Deposit coordinado por UK Finance.

El proyecto prueba la interoperabilidad entre sistemas bancarios

Los bancos y otras instituciones financieras llevan más de una década estudiando el uso de blockchain para representar depósitos y otros activos. Uno de los principales problemas ha sido que cada institución desarrolló sistemas propios que no podían interactuar fácilmente entre sí.

El piloto de UK Finance busca reducir esta fragmentación permitiendo transferencias de depósitos tokenizados entre bancos. Las entidades participantes se incorporaron a la iniciativa mediante un programa piloto lanzado en 2025.

Depósitos programables probados en una compra de marketplace

En la transacción simulada del marketplace, los depósitos programables reservaron fondos en la cuenta del comprador. El dinero solo se liberó al vendedor después de confirmar la recepción de los bienes.

Jana Mackintosh, Managing Director for Payments and Innovation de UK Finance, señaló que la prueba mostró cómo la tecnología podría reducir el riesgo de fraude. En la simulación no se intercambiaron productos reales.

Los depósitos tokenizados también se utilizaron en operaciones hipotecarias

El proyecto también probó depósitos tokenizados en dos operaciones de refinanciación hipotecaria. Los fondos quedaron bloqueados y se liberaron automáticamente una vez completada la transacción inmobiliaria.

Las pruebas muestran cómo las condiciones programables pueden vincularse a una operación financiera para que los fondos se muevan únicamente cuando se cumplen determinados eventos.

Los depósitos tokenizados son diferentes de las stablecoins

Los bancos sostienen que los activos tokenizados podrían permitir liquidaciones más baratas y eficientes que la infraestructura actual. El Bank of England ha indicado anteriormente que prefiere el desarrollo de depósitos tokenizados por parte de los bancos frente a una mayor dependencia de stablecoins.

Los depósitos tokenizados mantienen el mismo estatus legal que el dinero depositado en una cuenta bancaria. Las stablecoins suelen ser emitidas por empresas privadas y pueden sacar fondos del sistema bancario tradicional, generando preocupaciones sobre disponibilidad de crédito y soberanía monetaria.

El proyecto prepara su paso a producción

La siguiente fase incluye la creación de una empresa, un rulebook y un marco de governance. Estos elementos deben permitir que la iniciativa pase de la fase piloto a un modelo de producción.

Los bancos participantes también prevén emitir tres bonos digitales durante el primer trimestre de 2027. Estos instrumentos se negociarán y liquidarán utilizando depósitos tokenizados.

Crece el interés internacional

UK Finance indicó que otras jurisdicciones se han puesto en contacto con la asociación durante los últimos 12 meses para conocer el proyecto y su desarrollo. También se han mantenido conversaciones con entidades europeas.

En Estados Unidos se están desarrollando iniciativas similares. The Clearing House anunció en junio de 2026 un proyecto interbancario de depósitos tokenizados.