Bancos britânicos concluem primeiras transações interbancárias com depósitos tokenizados

Lloyds, NatWest e Barclays concluíram duas operações de refinanciamento hipotecário utilizando depósitos tokenizados. Separadamente, três bancos, incluindo o HSBC, realizaram um pagamento P2P que simulava uma compra num marketplace online.

Segundo a Reuters e a UK Finance, estas foram as primeiras transações em que bancos utilizaram depósitos tokenizados para movimentar dinheiro entre instituições diferentes. Os testes fazem parte do projeto Great British Tokenised Deposit, coordenado pela UK Finance.

Projeto testa interoperabilidade entre sistemas bancários

Bancos e outras instituições financeiras exploram há mais de uma década o uso de blockchain para representar depósitos e outros ativos. Um dos principais problemas tem sido o desenvolvimento de sistemas separados por cada instituição, sem capacidade simples de interação.

O piloto da UK Finance pretende reduzir esta fragmentação através da transferência de depósitos tokenizados entre bancos. As instituições participantes aderiram à iniciativa através de um piloto lançado em 2025.

Depósitos programáveis testados num pagamento de marketplace

Na transação simulada do marketplace, depósitos programáveis foram utilizados para reservar fundos na conta do comprador. O dinheiro foi libertado para o vendedor apenas após a confirmação de receção dos bens.

Jana Mackintosh, Managing Director for Payments and Innovation da UK Finance, afirmou que o teste demonstrou como a tecnologia pode reduzir o risco de fraude. Nenhum bem real foi trocado durante a simulação.

Depósitos tokenizados também utilizados em operações hipotecárias

O projeto testou ainda depósitos tokenizados em duas operações de refinanciamento hipotecário. Os fundos ficaram bloqueados e foram libertados automaticamente após a conclusão da transação imobiliária.

Os testes mostram como condições programáveis podem ser ligadas a transações financeiras para que os fundos sejam movimentados apenas após determinados eventos.

Depósitos tokenizados diferem de stablecoins

Os bancos defendem que ativos tokenizados podem tornar a liquidação mais barata e eficiente do que a infraestrutura atual. O Bank of England já indicou preferência pelo desenvolvimento de depósitos tokenizados pelos bancos em vez de maior dependência de stablecoins.

Os depósitos tokenizados mantêm o mesmo estatuto legal do dinheiro depositado numa conta bancária. As stablecoins são normalmente emitidas por empresas privadas e podem retirar fundos do sistema bancário tradicional, levantando preocupações sobre disponibilidade de crédito e soberania monetária.

Projeto prepara transição para produção

A próxima fase inclui planos para criar uma empresa, desenvolver um rulebook e estabelecer um framework de governance. Estes passos destinam-se a permitir que a iniciativa passe da fase piloto para produção.

Os bancos participantes também planeiam emitir três obrigações digitais no primeiro trimestre de 2027. Os títulos deverão ser negociados e liquidados utilizando depósitos tokenizados.

Interesse internacional está a aumentar

A UK Finance afirmou que outras jurisdições contactaram a associação nos últimos 12 meses para compreender o projeto e o seu desenvolvimento. Foram também referidas conversas com entidades europeias.

Projetos semelhantes estão a surgir nos Estados Unidos. Em junho de 2026, The Clearing House anunciou um projeto interbancário de depósitos tokenizados.